我要跟你说个事儿，就说那个半导体设备ETF易方达，它最近三个月涨得挺猛，涨了23.41%，这就是实实在在的数据。这行业的供应紧张状况预计还得继续保持。今天3月6日早上9点51分的时候，中证半导体材料设备主题指数涨了0.18%，还有那个半导体设备ETF易方达也是跟着涨了0.19%。昨天3月5日那天，我看它近三个月累计涨幅是23.41%，近一个月规模居然增加了2.38亿元，最近5个交易日总共吸收了8301.28万元的资金。AI产业对需求的带动作用非常强，MLCC现在已经开始步入涨价周期了。到了2026年初的时候，MLCC成了电子元器件涨价的主力军，韩国那边现货价直接跳涨近20%，龙头村田都在考虑要提价呢。需求这方面是服务器带动了高端MLCC需求增长得非常快；供给这方面呢，头部厂商稼动率回升了不少，特别是村田更是达到了90%到95%的满载水平。全球高端MLCC供需现在还是挺失衡的。而且高端MLCC精度高、扩产慢得很呢。再加上TDK受管控影响，国联民生证券那边说供应紧张格局还要延续下去。现在整个电子板块都在“通胀”，多环节涨价行情还要继续保持下去。我建议关注下PCB上游材料和MLCC这些AI需求带动涨价的环节吧。还有上游原材料涨价驱动下的半导体环节也值得注意一下相关的标的有什么半导体设备ETF易方达这些的还有具体的样本啥的我就不多说了 。